Это самая безумная ипотечная схема, которую я когда-либо видел

Великий Финансовый Кризис случился потому, что Уолл Стрит финансировала покупку домов для людей, которые не могли себе этого позволить.

В годы, предшествующие кризису, на рынке возник огромный аппетит инвесторов к ипотечному долгу с рейтингом “ААА.” И тогда займодавцы стали выдавать кредиты сабпрайм заемщикам, чтобы затем продать эти кредиты Уолл Стрит. Уолл Стрит паковала эти кредиты в большие пулы, и одно из главных рейтинговых агентств (Moody’s или Standard & Poor’s) ставило на эту кучу мусора свою отметку ААА.

Отметка “ААА,” поставленная Moody’s, означает, что инвестиция “должна выстоять в условиях кризиса, эквивалентного Великой Депрессии.” Другими словами, такая инвестиция неуязвима.

Аргументация состояла в следующем: один сабпрайм кредит несет риск, но если вы свяжете вместе тысячи таких кредитов, то вы получите ААА… Потому что эти кредиты не могут стать плохими одновременно. Да и вообще, вы не можете потерять деньги на жилой недвижимости.

Рейтинговые агентства на поверку оказались не такими тупыми, как казалось изначально… Расследование, проведенное после кризиса, выявило множество компрометирующих электронных писем, как, например, следующее письмо, написанное сотрудником Standard & Poor’s:

“Господи, помоги нашей чертовой афере… это должно быть самое глупое место, в котором мне пришлось работать.”

Но, как и все прочие, рейтинговые агентства принимали участие в игре, потому что они хотели зарабатывать деньги.

Чтобы удовлетворить спрос на ипотечные кредиты, займодавцы готовы были идти на все…

  • Продать дом без первоначального взноса
  • Предложить пониженные ставки (которые временно уменьшают ежемесячные платежи, но потом вырастают до рыночных значений)
  • И даже предложить частично оплатить вашу ипотеку за пару месяцев (большинство мелких займодавцев могли продавать ипотечные кредиты Уолл Стрит через месяц или два после их заключения, что позволяло им уменьшить свои обязательства).

Они называли сабпрайм ссуды с худшим качеством “NINJAs,” что расшифровывалось “нет дохода, нет работы, нет активов” (No income, No job, No assets).

Когда компании Уолл Стрит не могли набрать достаточного количества ипотечных кредитов, они становились креативными. Они начали паковать вместе различные ипотечные пулы – в то что они назвали CDO-Squared. Затем они создали синтетические CDO, то есть деривативы на сабпрайм ипотечные кредиты, а также прочие CDO (которые позволили людям играть на ипотечном рынке, не владея реальными ипотечными кредитами).

Как все мы знаем, все это закончилось катастрофой… потому что люди, взявшие ипотечные кредиты на покупку переоцененных домов, которые они не могли себе позволить, перестали платить. И CDO, CDO-squared и синтетические CDO (разошедшиеся по всему миру) рухнули в цене.

Напомню, все началось с продаж домов людям, которым эти дома были не по карману. А теперь вернемся в наши дни…

Студенческие долги составляют теперь рекордные $1,4 трлн. И миллинеалы сталкиваются с серьезными трудностями с их обслуживанием.

Национальная Ассоциация Риелторов опросила 2000 миллинеалов в возрасте от 22 о 35 лет касательно наличия у них долгов по студенческим кредитам и домов в их собственности… Только 20% опрошенных оказались владельцами домов… 83% из тех 80%, что не имеют домов, назвали главной причиной отсутствия жилья студенческий долг. А 84% сказали, что они отложат покупку дома на несколько лет (7 лет – это была медианная отсрочка).

И все это очень плохо для бизнеса, связанного с продажей домов. Но займодавцы вновь становятся креативными…

Девелопер из Майами, компания Lennar Homes, недавно объявила, что выкупит большую часть студенческого долга тех, кто купит у этой компании дом.

Через свою дочернюю компанию Eagle Home Mortgage девелопер погасит студенческую ссуду своему покупателю в размере 3% от покупной цены дома вплоть до $13 000.

Долг превратился в такую важную часть нашего общества, что теперь мы можем позволить приобрести себе что-то, лишь обменяв один тип долга на другой.

Недавнее исследование, проведенное Pew Charitable Trust, показало, что сбережения 41% американских домохозяйств составляют менее $2000, при этом треть домохозяйств не имеет сбережений вообще (причем 1 из 10 таких домохозяйств имеет годовой доход выше $100 000). Другое исследование показало, что сбережения 70% американцев составляют менее $1 000.

Суть в том, что Америка – это страна-банкрот… Единственная незапланированная трата, такая как замена лопнувшей шины или визит к доктору, оставит большинство граждан без денег.

И ситуация лишь усугубляется.

В августе я посчитал размер среднестатистического счета американского домохозяйства в Bank of America (на балансе которого числится $592 млрд. депозитов, принадлежащих 46 млн. домохозяйств) … Получилось $12 870 на одно домохозяйство… И сюда входят сбережения, инвестиции и пенсионные накопления… То есть все.

И здесь мы говорим о средних значениях… Небольшое количество домохозяйств с большими депозитами искажают средние значение в сторону его повышения.

Не стоит удивляться тому факту, что американцы накопили $1 021 трлн. карточного долга – самый большой объем за всю историю.

Объем выданных кредитов на покупку авто также достиг рекордных $1,2 трлн.

И не забывайте об американском правительстве, которое попало в долговую яму размером более, чем в $20 трлн. Американский правительственный долг теперь составляет 104% от ВВП… И общий размер долга увеличился на 48%, начиная с 2010 года.

Пассивная часть баланса, содержащая обязательства, увеличивается не прекращая. Тем временем активная его часть не поспевает за этим ростом, как не успевает за ним и производительность труда.

Но люди продолжают покупать дома, машины, телевизоры и высшее образование, все глубже залезая в долговую яму… А теперь еще с помощью обмена одного вида долга на другой вид долга.

Богатство строится на сбережениях и производстве, а не на фокусах с бумагой и не на росте долгов.

Я не могу сказать, когда рухнет этот карточный домик. Но в том, что он рухнет, нет никаких сомнений.

Опубликовано 11.10.2017 г.

Источник: This is the craziest mortgage scheme I’ve ever seen

Если вы нашли ошибку, пожалуйста, выделите фрагмент текста и нажмите Ctrl+Enter.

Комментариев: 32

  1. Жук
    12.10.2017 09:29

    Это понзи схема основана на долге в не только в СПА все тоже самое я наблюдаю среди моих родственников, друзей и знакознакомых в разных странах мира, и люди продолжают верить в это всё и они убеждены что все будет хорошо.

  2. 12.10.2017 13:23

    КАКИЕ ОНИ СЕЙЧАС ПИСЬМА ПИШУТ ДРУГ ДРУГУ КОГДА СМОТРЯТ НА СНП500. Наверное смотрят и не верят, в то что происходит 😉 Типа чувак, а как мы на такой высоте оказались то !? Жук, большинству людей ничего другого то и не остается, только верить …

  3. Цыган
    12.10.2017 14:00

    Все нормально, ниачкуем ! Никаких пузырей нет, мы достигли локального плато. Щас активы передохнут и дальше попрем штурмовать новые исторические максимумы, инфа 146,5%, мамой клинусь😂😂😂

    • Dr.Pruck
      12.10.2017 15:45

      В конце сентября в начале октября трейдер
      некто Максим (ник. Макс) спустил и свои и заёмные деньги инвесторов на СМЕ.
      Покончил с жизнью.
      Нет, Максим не был лохом, он «понимал»
      пульс рынка…

      • Цыган
        12.10.2017 16:00

        это специально ,маргиналы армагедонщики, адепты золота и свидетели пророка его Джима Рикардса распространяют дезинформацию о прыгающих из окон трейдерах и банкирах. Рынок уже десять лет прет вверх как туалет на дрожжах. На таком рынке не возможно аблажацца😂😂

      • Dr.Pruck
        12.10.2017 16:22

        Да да да инвесторы доверили ему крупную сумму долларов, потому что он
        заработал правда на ММВБ миллион рублей на лчи, это какие то соревнования
        трейдеров на реальном депозите.

        • Читатель с голдена
          12.10.2017 16:35

          Это не тот Макс, что писал в комментариях (Порядок граждане)?

          • Владимир
            12.10.2017 16:47

            НЭТ, это другой, здесь форексники не тусуются http://traders.place/?p=7409

          • Men
            12.10.2017 17:10

            А мне вот интересно куда наш Макс (порядок граждане) пропал, было забавно читать его лозунги к действию

          • Dr.Pruck
            12.10.2017 18:57

            ХЗ ХЗ, Читатель, Я тоже думаю что Максим и Макс одно и тоже лицо
            🙁

    • Владимир
      12.10.2017 15:56

      Верю только тебе, сам такой. )))

      • Цыган
        12.10.2017 16:01

        Никому нельзя верить! Мне можно😝😝😝

        • Dr.Pruck
          12.10.2017 16:16

          Часто вспст Russманагеры обученные за бугром ставят в пример американскую систему менеджмента, дескать Америка
          это вам не немытая Россия которая постоянно наступает на свои же грабли. Америка постоянно учится на своих же ошибках и никогда не повторяет их!

          Короче

          …перед тем как оформлять банковский самоубийственный кредит стоит отправлять в 1929г год американцев пожить в лагерь в фанерных конурках, на баланде
          хоть на пару недель.

          Романтика!

          • Владимир
            12.10.2017 16:43

            … ты забыл про самый кайф … их из лагеря каждый день возили на работу — дороги строить и рыть котлованы )))

  4. Dr.Pruck
    12.10.2017 16:54

    Да,спасибо, напомнили признаю моя ошибка,
    НО ЭТО БЫЛИ РЕДКИЕ СЧАСТЛИВЧИКИ!!!!
    не всем повезло попасть на и такие работы…
    Доллар в день платили, переводили семьям,
    а сами жили на баланде.

  5. Владимир
    12.10.2017 17:36

    В обращение начали поступать новые купюры номиналом 200 и 2000 рублей. Глава Банка России Эльвира Набиуллина, представляя в сегодня новые банкноты, заявила, что они максимально защищены от подделок. Первыми новинки получат Москва и регионы, которые изображены на купюрах — Крым и Дальний Восток.

    Ждём-с после нашего КУЕ (на покрытие дыр от банкротств банков) к концу года — бакс около 100 р.

    • Цыган
      12.10.2017 19:02

      Одно радует в этой новости от эллочки, что пока Налик не отменяют сцуки, но не покидает тревожное ощущение, что где-то в этой новости есть подвох, не изымут ли из обращения на подобии Индии крупные 5000 купюры из оборота, чтобы побрить лохов под матрасников , вот подарочек на Новый год буит😂😂

      • Dr.Pruck
        12.10.2017 19:16

        Цыган Вы не бедный, золота у Вас много
        уходить Вам надо например в Монаку.
        Делайте же ноги Сударь пока не поздно!

        • Жук
          12.10.2017 19:46

          👍я ему говорил тоже самое, только не Монако, а Азия

        • Цыган
          13.10.2017 00:59

          Не, я здесь со славянами в леса подамси, партизанить буим😝😝

      • Владимир
        12.10.2017 19:38

        в матрасах рубли, даже и 5000 не хранят, изымать пять кусков нет смысла, зряплату и пеньсию переводят на карту, оплачивают покупки большинство картой, т.е. безналично.
        Из банкомата можно и взять и тысячными так что страхи напрасны

      • Жук
        12.10.2017 19:50

        В Индии очень много бумаги было под матрасам.
        В России нет столько бумаги под матрасам. Хотя, все может быть

    • Dr.Pruck
      12.10.2017 19:05

      Короче Склихософские, между нами… штаты
      зажмут лассо на шее России да так чтобы Россия продала золото.
      Быть или не быть вот в чём вопрос!
      Венесуэла продала золото!
      Мотайте на ус.

      • Цыган
        12.10.2017 19:11

        Поддержу, верные мысли! Золото у РФ отожмут к бапке не ходи. Так устроена колониальная система. 👍🏻💪🏻

  6. Владимир
    12.10.2017 18:59

    ЦБ: Внешний долг РФ за 9 месяцев вырос на 4,5%

    МОСКВА, 12 окт — ПРАЙМ. Внешний долг РФ за январь-сентябрь вырос на 23,3 миллиарда долларов, или на 4,5%, и составил 537,5 миллиарда долларов, говорится в материалах Банка России.

    «Внешний долг Российской Федерации по состоянию на 1 октября 2017 года, по оценке Банка России, составил 537,5 миллиарда долларов, что на 23,3 миллиарда долларов, или на 4,5% выше показателя на начало года», — говорится в сообщении.
    Финансы
    Россияне предпочитают брать в долг наличными, а не на картах‍

    Отмечается, что увеличение внешних обязательств органов государственного управления на 12,5 миллиарда долларов обусловлено, главным образом, приобретением нерезидентами суверенных долговых инструментов в российских рублях на вторичном рынке.

    Долг прочих секторов вырос на 12,9 миллиарда долларов, или на 3,8%, что определялось в значительной степени поступлением кредитных ресурсов от связанных зарубежных структур.

    Кроме того, продолжилось сокращение внешних долговых обязательств банковского сектора, составившее по итогам января-сентября 12 миллиардов долларов.

    В секторальной структуре внешнего долга РФ, по данным регулятора, на 1 октября доля задолженности органов государственного управления составила 9,6%, удельный вес обязательств банковского сектора – 20%, прочих секторов – 66,3%.

    • Цыган
      12.10.2017 19:08

      Хоть где-то рост есть,это радует. Убыток это таже прибыль,только со знаком минус, не помню кто то из «великих» сказал😂 это не тот ли который фгранит отливает?😂😂😂

      Чета у меня последнее время стебливое настроение? Млин не к добру это, наверно писец уже близко плакать друзья буим😆😆

      • Жук
        12.10.2017 19:56

        Плакать будут те кто на своей шкуре не испытал реформы, типа наших 90-х, а этих не жалко, пусть начинают жить по средствам, а не жрать в три горла и грабить другие страны

    • Сивка
      13.10.2017 08:22

      Владимир
      12.10.2017 18:59

      ЦБ: Внешний долг РФ за 9 месяцев вырос на 4,5%

      МОСКВА, 12 окт — ПРАЙМ. Внешний долг РФ за январь-сентябрь вырос на 23,3 миллиарда долларов, или на 4,5%, и составил 537,5 миллиарда долларов, говорится в материалах Банка России.
      Блин Володя вы когда постите еще и думалку включайте. Резко вырос профицит у РФ ,(прибыль от экспорта) , что чревато дефляцией и резким укреплением рубля. Что бы скомпенсировать приток бабла взяли в долг . В итоге около нуля а бабла больше сейчас а долг есть чем отдавать т.к. пришедшее заморозили в резерве.

      • Владимир
        13.10.2017 18:22

        Сивка, ты что там за травку куришь, что мозги у тебя сносит напрочь?
        Cмотри в Сивку-Бурку превратишься.
        Агенство «Прайм» осуществляет сбор и распространение оперативной финансово-экономической информации из Администрации Президента РФ, Правительства РФ, Парламента РФ, Банка России, Министерства финансов РФ, ФСФР, российских и зарубежных банков, крупнейших финансовых компаний и промышленных предприятий. (http://1prime.ru/state_regulation/20171012/828010193.html)
        Если тебе что-то не нравится, то все претензии к агенству «Прайм» (ссылка на их сообщение дана).
        Разберем твой отборный бред по предложениям (орфографию твою оставляю без изменений).
        На заявление, типа — “…Резко вырос профицит у РФ ,(прибыль от экспорта) …” должна быть ссылка на источник в ЦБ или на министерство финансов, а так это твои полоумные бредни.
        Особенно твоя бредовая “думалка” выдала шедевр “…Что бы скомпенсировать приток бабла взяли в долг . В итоге около нуля …“, приток от экспорта (см. выше) плюс взяли в долг – это ведь ещё больше стало бабла, а твоя обкуренная “думалка” говорит – “около нуля”.
        Остатки сознания ещё шепчут — “… а бабла больше сейчас а долг есть чем отдавать …”. Ну и напоследок твой мозг отключаясь, выдал — …пришедшее заморозили в резерве.
        Какое НАХ, заморозили в холодильнике, в резерв откладывают.
        Уже ничего откладывать, бабок не хватает ни на что.
        В правительстве уже два года говорят, что денег нет, а вы держитесь.
        В пенсионном фонде денег нет.
        Война в Сирии и Украине идет и требует не малые бабки.
        Один фонд проели, принялись за второй.
        Спасая четыре лопнувших крупных банка, ЦБ выделяет кучу бабла.
        Выборы президента потребуют дофига бабок.
        Можно ещё много написать, пока остановлюсь.

        • Цыган
          14.10.2017 02:16

          Покупаем золото. Рупь по 57 только после деноминации в след раз увидим😂😂😂

        • Сивка
          14.10.2017 18:06

          Переход на личности моветон! Уясните это для начала. Вам предложили включать голову. Очень дельный совет. Вреда не будет. Итак если вы исходите из своего субъективного взгляда на экономику подкрепленную приведенной вами ссылкой . Советовал бы вам начать с азов. Уясните , что есть соглашение Бреттон-Вудское и Ямайская валютная система, далее что такое СКВ и и прочие фиатные валюты являющиеся производным от доллара. Выясните, что есть денежные агрегаты. Как они связаны с уровнем цены национальной валюты на бирже. Какая связь между биржевой ценой национальной валюты и инфляцией -дефляцией и на закуску что есть стагфляция. Ну и в завершение. Вам писали о профиците ПЛАТЕЖНОГО баланса.https://www.pravda.ru/news/economics/07-04-2017/1330016-budjet-0/ Авторитета г.Валенти́н Ю́рьевич Катасо́нова российского учёного-экономиста, доктор экономических наук, профессора кафедры международных финансов МГИМО достаточно? Поймите, что это основы. Бюджет это категория только частично связанная с данными категориями. Бюджет это бухгалтерский баланс сальдо-бульдо.) С доходной частью-план по сбору налогов и расходной частью как в каком размере и на что, будут потрачены доходы. План есть модель наложенная на будущее. Он не есть реальность. Все зависит от качества прогнозирования и кучи влияющих переменных.В результате может и быть и проведена коррекция бюджета в пределах бюджетного правила. Далее моя «Особенно твоя бредовая “думалка” выдала шедевр “ Абсолютно верно мой малограмотный оппонент. Моя думалка не чета ваше бестолковке. Приток денег- СКВ в страну автоматом вызывает ПОВЫШЕНИЕ КУРСА национальной валюты. https://s.tradingview.com/x/Z5jyzOer/ Это лечиться ре балансировкой -печатным станком , что приведет к росту денежных агрегатов. В условиях, что приток денег спекулятивный частично (Кэри трейд ну это для вас высшая математика видимо дружок)это чревато резкой инфляцией на «откате» вызванным возможным выходом спекулянтов из рубля. А инфляция штука долгоиграющая. Для нормального функционирования экономики важна СТАБИЛЬНОСТЬ национальность валюты в стране.Я не почитатель Шахиб задовны. Но зачем то ЦБ «сушит» экономику. Это вам домашнее задание. В качестве подсказки как в стране с дефицитом бюджета происходит Рост ЗВР и количество трежерей на балансе ЦБ? В гугле не забанили ? Просветитесь! Ну если это вы сможете понять (в чем искренне сомневаюсь)На пальцах поясняю. Продаем Гособлигации (берем в долг относительно длинные деньги на 3 года http://law03.ru/finance/article/obligacii-federalnogo-zajma-2017 при инфляции 4 % (Ну так говорят) в рублях практически даром по нашим меркам . Основные покупатели иностранцы вынуждены продать валюту и купить рубли , а на них Гос. облигации.И чтобы не компенсировать халявной приток валюты(дефляцию) включением станка печатного их(баксы) «связывают» в трежеря американские и золото. Золото это увеличивает ЗВР и позволяет уже напечатать уже не «пустые бумажки» и направить их в агрегаты, в экономику.А трежеря СШП приносят маленький, но доход по % и держат их как страховку на случай массового выхода толпы иностранных инвесторов из рубля и дикого роста $. Это очень мобильный высоколиквидный инструмент который позволит быстро продать и иметь подушку безопасности. Все изложенное продукт моих мыслей, не претендую на истину последней инстанции. Ну и в заключение. Данная площадка не экономический форум. Идите на толковый экономический форум, только учтите , там за хамство и калометание и и дикую безграмотность размажут и забанят. Сидите там годика 2-3 и учитесь , учитесь учитесь. Повторюсь, включайте голову!
          P.S. Не нравиться мой русский мне лично это ПоХ,а вы не моя училка русского.Уясните и впредь тратить свое время на Вас не собираюсь.СВОБОДЕН!

  7. Сивка
    14.10.2017 18:21

    P.S.S. Да, выучите разницу между 1.Профицитом платежного баланса государства, 2.Дефицитом бюджета 3. Частными долгами частных или публичных компаний при капитализме. Кто за что отвечает и кто несет риски со стороны кредитора и заемщика. Ваши литературные перлы и поползновения столь же убоги как и логика и познания в экономике.Ну не ваше это , не ваше!

Добавить комментарий

Ваш e-mail не будет опубликован. Обязательные поля помечены *